，北京天安門廣場將舉行紀念中國人民抗日戰(zhàn)爭暨世界反法西斯戰(zhàn)爭勝利80周年大會，包括大閱兵。此事件提升了軍工板塊的市場關注度。

國際沖突頻發(fā)帶動我國軍貿出口訂單增長30%。中東國家啟動對中國裝備考察，預計2025年軍貿出口額將突破220億美元，國際市場拓展加速。

軍工板塊受益于行業(yè)景氣反轉和全球軍備競賽等多重因素，資產有望價值重估。重點看好軍貿、新質戰(zhàn)斗力、軍工電子、消耗類彈藥、軍工白馬等投資主線及核心標的。

軍工龍頭股與核心標的

長城軍工（601606）

關鍵詞：兵裝重組概念、彈藥武器裝備、國企改革、科技創(chuàng)新

亮點：間接控股股東兵器裝備集團實施分立重組，彈藥武器裝備領域占據重要地位，2024年上半年開展多項科研項目，獲多項專利授權。

萬里馬（300591）

關鍵詞：軍工防護、單兵裝備、外銷拓展

亮點：從事皮革制品和軍警防護產品研發(fā)與生產，向特種防彈、防護類產品拓展，已出口多款防彈防護裝備產品。

國瑞科技（300600）

關鍵詞：摘帽、軍工、海工裝備、核電、國企改革

亮點：專門從事船舶及海洋工程電氣、自動化系統(tǒng)研發(fā)、生產，獲得多項涉軍業(yè)務許可或認證證書，核電業(yè)務為核電項目配套產品。

北方長龍（301357）

關鍵詞：并購重組、軍工裝備

亮點：專注于軍事裝備領域，以非金屬復合材料性能研究和應用技術為核心，產品應用于輪式、履帶車輛主戰(zhàn)裝備。

新余國科（300722）

關鍵詞：并購重組、軍工火工品、人工影響天氣、國企

亮點：為各兵種提供配套火工品，在人工影響天氣領域產品齊全，正推進并購重組計劃以擴展業(yè)務。

華強科技（688151）

關鍵詞：兵裝重組、軍貿訂單、核生化防護

亮點：控股股東兵器裝備集團實施分立重組，依托特種防護技術優(yōu)勢拓展軍貿業(yè)務，已簽訂軍貿相關訂單。

國科軍工（688543）

關鍵詞：銷售合同、軍工裝備、國企改革

亮點：全資子公司簽訂大額銷售合同，產品應用于各類導彈、火箭彈系統(tǒng)動力，在手訂單充足。

9月3日大閱兵核心標的：

光電股份（600184）：光電導航概念，軍貿業(yè)務大幅增長。

中兵火箭（000519）：超硬材料概念，軍貿業(yè)務受國際局勢影響放量。

中天火箭（003009）：小型固體火箭概念，軍品業(yè)務整體增長。

中光學（002189）：汽車光電、光學元組件概念，受益于兵裝重組。

航發(fā)動力（600391）：航空發(fā)動機及燃氣輪機零部件概念股。

建設工業(yè)（002265）：機器狗概念，展出多款無人化智能化武器裝備。

北方導航（000065）：精準導航概念，在制導控制等領域處于國內領先地位。

內蒙一機（600967）：裝甲車概念，一季度營收和凈利潤均增長。

華秦科技（688281）：隱形材料概念，在隱身材料領域具有技術優(yōu)勢。

理工導航（688282）：慣性導航概念，在制導彈藥細分領域擁有高市場占有率。

中科海訊（300810）：深?？萍几拍?h-char unicode="ff0c" class="biaodian cjk bd-end bd-cop bd-hangable bd-jiya" style="box-sizing: border-box; position: relative;">，簽訂大額信息處理分系統(tǒng)采購項目合同。

中光防雷（300414）：低空經濟、軍工、5G/6G概念，產品應用于飛機避雷裝置及軍工領域雷電防護。